JPMorgan Chase a annoncé vendredi que ses bénéfices avaient chuté de 15% au quatrième trimestre, malgré le fait que la banque ait annoncé un chiffre d’affaires trimestriel record. (Photo: La Presse Canadienne)

New York — Les plus grandes banques aux États-Unis ont enregistré de solides bénéfices l’année dernière, aidées par des taux d’intérêt plus élevés et une économie forte, malgré le fait qu’elles aient dû faire face aux coûts persistants de la crise bancaire qui a provoqué l’effondrement de la Silicon Valley Bank et de la Signature Bank.

Toutes les banques ont enregistré des frais ponctuels dans leurs résultats trimestriels, dont beaucoup étaient spécifiquement liés à leurs propres activités, ce qui rend ce trimestre particulièrement complexe. Mais mis à part les turbulences de la panique bancaire et des charges, les banques ont connu une année 2023 globalement solide, portée par un marché du travail résilient, un consommateur américain qui continue de dépenser et de ne pas prendre de retard sur ses dettes malgré l’impact de l’inflation, et des taux d’intérêt plus élevés qui ont augmenté les revenus dans l’ensemble du secteur.

JPMorgan Chase a annoncé vendredi que ses bénéfices avaient chuté de 15% au quatrième trimestre, malgré le fait que la banque ait annoncé un chiffre d’affaires trimestriel record.

Les bénéfices de JPMorgan ont chuté parce qu’elle a dû verser 2,9 milliards de dollars (G$) à la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) dans le cadre d’une évaluation spéciale ponctuelle à l’échelle du secteur par le régulateur pour recueillir les 16,7G$ nécessaires pour couvrir les déposants non assurés pris dans l’effondrement de la Silicon Valley Bank. D’autres banques comme Citi et BofA paient également cette cotisation.

Cela mis à part, JPMorgan a généré un bénéfice époustouflant de 50G$ l’année dernière, contre 37,6G$ de profits en 2022. Les revenus de la plus grande banque du pays s’élevaient à près de 160G$. Sur une base par action, JPMorgan a enregistré un bénéfice de 3,04$, ce qui était inférieur aux attentes des analystes, mais les prévisions de ce trimestre ont été bouleversées par ces charges ponctuelles.

Des dépenses de consommation relativement solides

«L’économie américaine continue de résister, les consommateurs continuent de dépenser et les marchés s’attendent actuellement à un atterrissage en douceur», a déclaré Jamie Dimon, PDG et président du conseil d’administration de JPMorgan, dans un communiqué. Un atterrissage en douceur fait référence au plan de la Fed visant à ralentir l’économie américaine face à l’inflation sans plonger dans la récession.

La banque a brossé un tableau relativement solide des dépenses de consommation, montrant que les clients de JPMorgan ont dépensé 8% de plus sur leurs cartes qu’il y a un an et ont des soldes de cartes de crédit 14% plus élevés. La banque a mis en place des mesures supplémentaires pour couvrir les prêts potentiellement douteux, mais a déclaré que la santé du consommateur restait bonne.

«Tout le monde veut voir un problème. Mais la réalité est que nous n’en voyons pas pour le moment», a déclaré Jeremy Barnum, directeur financier de JPMorgan, lors d’une conférence téléphonique avec les journalistes.

Aux prises avec les troubles géopolitiques, Citigroup a enregistré une perte au quatrième trimestre en raison de l’évaluation de la FDIC et d’autres charges liées à une restructuration à l’échelle de l’entreprise que la PDG Jane Fraser a détaillée aux investisseurs à la fin de l’année dernière. Une partie de ce plan comprenait l’annonce vendredi de la suppression de 20 000 emplois, soit environ 10% de la main-d’œuvre.

La plus internationale des banques, Citi a annoncé divers projets de liquidation, de restructuration ou de vente de plusieurs de ses activités au cours des deux dernières années. La banque vend Banamex, sa filiale mexicaine, et liquide ses opérations en Russie depuis le déclenchement de la guerre en Ukraine il y a deux ans.

Citi a enregistré une perte de 1,8G$ au quatrième trimestre, contre un bénéfice de 2,5G$ un an plus tôt.

Parallèlement à l’évaluation de la FDIC et à quelques autres frais ponctuels, les bénéfices de Bank of America ont chuté de 50% par rapport à l’année précédente. BofA a connu une année relativement difficile, car son bilan est orienté vers les titres à court terme, ce qui signifie qu’elle a acheté beaucoup de titres pendant la pandémie, lorsque les taux d’intérêt étaient bas. Ces obligations et autres titres ne rapportent pas des intérêts aussi élevés.

Mais comme à JPMorgan, d’autres dirigeants de banques se sont montrés optimistes quant au consommateur.

«Le consommateur dispose encore d’une grande force de frappe», a déclaré le directeur financier de Bank of America, Alastair Borthwick, lors d’une conférence téléphonique avec des journalistes. Le PDG de Wells Fargo, Charles Scharf, a soutenu que les soldes des consommateurs étaient toujours solides, lors d’un appel avec les investisseurs.

Wells Fargo est un point positif dans les résultats des banques. Wells, établie à San Francisco, a affiché pour le trimestre un bénéfice de 3,45G$, soit 86 cents par action, et des revenus de 20,5G$. Les bénéfices ont atteint les objectifs des analystes de Wall Street tandis que les ventes ont dépassé les prévisions. Les analystes tablaient sur un bénéfice de 86 cents par action et un chiffre d’affaires de 20,3G$.

Pour l’ensemble de l’année, les revenus de Wells ont augmenté de 11% par rapport à 2022, passant à 82,6G$. Ils ont été stimulés par une hausse de 16% des revenus nets d’intérêt. Le bénéfice par action pour 2023 s’est élevé à 4,83$, en hausse de près de 48% par rapport à celui de 3,27$ de l’année précédente.

Par ailleurs, une deuxième succursale de la banque Wells Fargo a annoncé qu’elle avait voté en faveur de la syndicalisation. Les travailleurs d’une succursale de Daytona Beach, en Floride, ont voté pour la syndicalisation jeudi, à la suite d’un vote favorable dans une succursale du Nouveau-Mexique en décembre.

Ken Sweet, La Presse Canadienne

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