Apple (AAPL, 389,70$ US) : toujours trop bas?
Evercore Partners réitère une recommandation « surpondérer ».
Rob Cihra ramène de 15 à 14 millions le nombre d’unités iPad vendues dans le trimestre en cours, mais ajoute que le recul de sa prévision est contrebalancé par une progression attendue des ventes de MacBook Air et Pro.
L’analyste note que la tablette Kindle Fire d’Amazon est en feu, mais qu’Apple maintient son leadership et l’accroît. Le succès de la tablette Fire pourrait, à son avis, faire en sorte d’éliminer d’autres tablettes de concurrents. Il estime que la tablette d’Amazon représentera 50% des ventes de tablettes Android en 2012.
Pendant ce temps, le iPhone continue de bien faire alors que 30 millions d’unités devraient être vendues dans le trimestre en cours, une hausse de 85% sur l’an dernier. Au total, le nombre de iPhone vendus en 2011 devrait atteindre 86 millions (en hausse de 81%). L’analyste note que l’appareil représentera 18-19% des téléphones intelligents vendus, mais seulement 5% des ventes totales d’appareils cellulaires.
La prévision de bénéfice 2012 est à 36,71$ US par action, alors que celle du consensus est à 34,64$ US.
La cible est à 600$ US.
