CGI (GIB.A, 34,76$) : hausse de recommandation
Paradigm Capital hausse sa recommandation à «achat».
La société doit rapporter ses résultats du quatrième trimestre le 14 novembre.
Gabriel Leung attend un bénéfice ajusté de 0,64$ par action alors que le consensus est à 0,62$.
Il dit croire que le trimestre sera plus faible que les précédents puisqu’il couvre les mois d’été en Europe, un continent qui, depuis l’acquisition de Logica, compte pour 50% de l’exposition.
L’analyste estime aussi que les difficultés du nouveau site web sur la réforme de la santé américaine (Obamacare) viennent de créer un risque de manchettes négatives sur CGI. Il ne croit cependant pas que celles-ci aient un impact sur le potentiel de développement de CGI Federal ou la capacité de l’entreprise à obtenir de plus importantes synergies de Logica.
L’anticipation de bénéfice 2013 est à 2,26$ par action, celle 2014 à 2,72$ et celle 2015 à 2,98$.
La cible est haussée de 37,50$ à 40$.
